SOLOCAL_DOCUMENT_REFERENCE_2017

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COMMENTAIRES SUR L’EXERCICE 5.2 Examen de la situation financière et des résultats

PRÉSENTATION DES FLUX DE TRÉSORERIE CONSOLIDÉS AVEC LE DÉTAIL DES « ACTIVITÉS POURSUIVIES » ET DES « ACTIVITÉS DÉSENGAGÉES »

5.2.2.4

Tableau des flux de trésorerie

Exercice clos au 31 décembre 2017

Exercice clos au 31 décembre 2016

Variation - 15,2 % - 79,1 % - 27,2 % - 21,3 % +55,0 % - 20,6 % +253,8 %

(en millions d’euros)

EBITDA RÉCURRENT DES ACTIVITÉS POURSUIVIES Éléments non monétaires inclus dans l’EBITDA

196,0

231,0

1,7

8,0

Variation du besoin en fonds de roulement

(41,3) (52,9) (55,8) (25,8) (44,6) (22,8)

(56,8) (67,2) (36,0) (32,5) (12,6)

Acquisitions d’immobilisations corporelles et incorporelles

Résultat financier (dé)encaissé

Éléments non récurrents

Impôt sur les sociétés décaissé

CASH FLOW NET DES ACTIVITÉS POURSUIVIES Cash flow net des activités désengagées

33,9 (3,3) 30,6

NA

(2,8)

- 14,2 %

CASH FLOW NET

(25,6) (263,9)

NA

Augmentation (diminution) des emprunts  (1)

1,7 0,0 5,3

na na

Augmentation de capital

272,7 12,0 (4,9) 91,0

Autres

+125,6 %

VARIATION NETTE DE TRÉSORERIE

37,7 53,3

NA

Trésorerie nette et équivalents de trésorerie à l’ouverture TRÉSORERIE NETTE ET ÉQUIVALENTS DE TRÉSORERIE À LA CLÔTURE

+70,7 %

86,1

91,0

- 5,4 %

voir Tableau « Trésorerie et équivalent de trésorerie, endettement financier net » (cf. note 10.6 du chapitre 6). (1)

DONNÉES FINANCIÈRES 5.2.3

Chiffre d’affaires par trimestre

12M 2017 T4 2017 T3 2017 T2 2017 T1 2017

12M 2016 T4 2016 T3 2016 T2 2016 T1 2016

(en millions d’euros) CHIFFRE D’AFFAIRES INTERNET

635,8 172,1 145,5 158,2 160,2 637,8 168,6 153,5 161,7 154,0 461,3 120,3 106,6 115,4 119,1 489,9 127,3 119,6 125,7 117,4

Search local

Nombre de visites (en millions)  (1)

2 428

594 262 459

617 229 466

604 242 476

614 2 371

597 264 481

599 244 490

596 253 496

578 232 506

ARPA  (2) (en euros)

984 469

250 477

991 494

Nombre de clients (en milliers)

Marketing digital

174,5 51,8 38,9 42,8 41,1 147,8 41,3 33,9 36,0 36,6

Taux de pénétration (en nombre de clients)  (3)

24 % 24 % 24 % 24 % 24 % 24 % 24 % 23 % 23 % 23 %

CHIFFRE D’AFFAIRES IMPRIMÉS & VOCAL

120,0 28,4 29,3 36,4 26,0 163,5 39,4 41,1 50,2 32,8

CHIFFRE D’AFFAIRES DES ACTIVITÉS POURSUIVIES Chiffre d’affaires des activités désengagées

755,8 200,4 174,7 194,5 186,2 801,3 208,0 194,6 211,9 186,8

9,1

1,5

2,5

2,5

2,6

11,0

2,4

2,6

2,9

3,2

CHIFFRE D’AFFAIRES CONSOLIDÉ

764,9 201,9 177,2 197,0 188,8 812,3 210,4 197,2 214,8 190,0

Excluant le site avendrealouer.fr. (1) Average Revenue Per Advertiser : Revenu publicitaire moyen par client. (2) Pourcentage des clients Internet possédant un produit « Marketing digital ». (3)

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