TECHNICOLOR_DOCUMENT_REFERENCE_2017

- 6 ÉTATS FINANCIERS

Notes annexes aux comptes consolidés

PRÉSENTATION GÉNÉRALE NOTE 1 Technicolor est un leader des services pour l’industrie « Media & Entertainment », développant et monétisant des technologies vidéo et audio de nouvelle génération. Voir la note 3.1 qui détaille les segments opérationnels du Groupe. Dans les notes aux états financiers consolidés ci-après, les termes « groupe Technicolor », « le Groupe » et « Technicolor » définissent Technicolor SA et ses filiales consolidées. « Technicolor SA » ou « la Société » définissent la société mère du groupe Technicolor. Principaux évènements de l’exercice 1.1. [G4-13] [G4-23] GRI Refinancement de la dette Technicolor Le 30 mars 2017, Technicolor a remboursé le reste de l’emprunt à terme émis par Tech Finance en 2013, 2014 et 2015 à échéance en 2020 et a émis un nouvel emprunt à terme de 300 millions de dollars US à LIBOR 2,75 % et de 275 millions d’euros à EURIBOR 3,00 % avec un LIBOR et EURIBOR soumis à un floor de 0 %. Le nouvel emprunt à terme est émis par Technicolor SA avec une échéance en 2023. Le nouvel emprunt à terme n’est pas soumis à des clauses financières conventionnelles. Acquisition de l’activité Décodeurs de LG Electronics Le 17 mai 2017, Technicolor a acquis l’activité Décodeurs de LG Electronics en Corée pour 12 millions d’euros. Le prix d’acquisition est soumis à un complément de prix maximum de 26 millions d’euros à payer au cours des 3 prochaines années en fonction de la performance de l’activité. Ce complément de prix a été estimé à 9 millions d’euros. Le goodwill s’élève à 13 millions d’euros. Activité Licences de brevets Le 18 décembre 2017, le Groupe a annoncé être en négociation pour la cession de son activité de Licences de brevets. Cette transaction s’inscrit dans l’objectif de Technicolor de simplifier la structure du Groupe et d’allouer son capital et ses ressources à ses activités opérationnelles.

Suite à cette annonce et conformément à IFRS 5 – Actifs non courants détenus en vue de la vente des activités abandonnées ou en-cours de cession : la division Licences de Brevets est présentée comme activités en ■ cours de cession (voir note 12) ; les actifs et passifs de la division Licences de Brevets, inclus dans la ■ transaction, sont classés en actifs et passifs destinés à être cédés et présentés dans l’état de la situation financière consolidée. Description des principes 1.2. comptables appliqués par le Groupe [G4-22] GRI Principes d’élaboration 1.2.1. Ces états financiers consolidés ont été préparés en conformité avec les normes comptables internationales ( International Financial Reporting Standards , « IFRS ») en vigueur au 31 décembre 2017 et adoptées par l’Union européenne le 21 février 2018. Les normes comptables internationales approuvées par l’Union européenne sont disponibles sur le site suivant : http://ec.europa.eu/internal_market/accounting/ias/index_en.htm. Ces états financiers sont présentés en euros et, sauf indication contraire, arrondis au million le plus proche. Les comptes consolidés de Technicolor ont été arrêtés par le Conseil d’administration de Technicolor SA le 21 février 2018. Conformément à la législation française, les états financiers consolidés seront considérés comme définitifs lorsqu’ils auront été approuvés par les actionnaires du Groupe lors de l’assemblée générale ordinaire des actionnaires devant se tenir en avril 2018. Les principes comptables suivis par le Groupe sont identiques à ceux appliqués pour la préparation des états financiers consolidés du Groupe l’année précédente à l’exception des normes, amendements et interprétations suivants qui ont été appliqués pour la première fois en 2017 (voir note 1.2.2.2).

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