HERMÈS - Document de référence 2018

Comptes consolidés Annexe aux comptes consolidés

23.2.1 Position de change nette

Au 31 décembre 2018

Actifs monétaires / (Passifs monétaires) 1

Flux futurs de trésorerie

Position nette avant gestion

Instruments dérivés 2

Position nette après gestion

Ratio de couverture

En millions d’euros

Yuan

145,1

371,8 356,3 284,9 262,7 500,0 106,4

516,9 375,6 337,6 290,3 285,2 102,9

(510,0) (374,5) (341,9) (295,8) (293,2) (107,5)

6,9 1,1

99 %

Yen

19,3 52,7 27,6 (3,5) 14,4 10,1

100 % 101 % 102 % 103 % 105 %

Dollar Singapour Dollar Hong Kong Dollar américain

(4,3) (5,5) (8,0) (4,7)

(214,8)

Livre sterling

80,0 52,0 42,1 37,8 32,9 14,3

94,4 62,1 47,4 42,6 37,2 16,3 13,7 12,9

(91,7) (66,4) (47,1) (42,6) (36,3) (16,6) (13,6) (12,0)

2,7

97 %

Euro 3

Franc suisse

(4,4)

107 %

Dollar canadien Dollar australien Baht thaïlandais

5,3 4,8 4,4 2,0 6,9 0,8 1,8 5,4 0,6 1,5 1,0

0,4

99 %

(0,1)

100 %

0,9

98 %

Rouble

(0,3)

102 %

Couronne danoise Ringgit malais Won sud-coréen Peso mexicain Real brésilien

6,9

0,1 0,8

99 % 94 % 98 % 98 % 85 % 98 % 81 % 98 %

12,0

(0,1)

(12,7)

(12,8)

12,5

(0,3)

10,8

12,6 11,7

(12,3) (10,0)

0,3 1,8 0,2 1,5 0,1 0,1

6,3 8,3 6,3 5,3 1,9 1,2 0,5

Livre turque

8,9 7,8 6,3 1,9 1,3 0,5 0,2

(8,7) (6,3) (6,2) (1,9) (1,6) (0,6) 5,6

Roupie indienne Couronne tchèque

5

Dirham des Émirats arabes unis

(1,1)

(4,4)

(5,5)

101 % 100 % 122 % 115 %

Nouveau zloty polonais Couronne suédoise Couronne norvégienne

-

(0,0) (0,3) (0,1)

0,1 0,0 0,2

Peso argentin

-

-

0,2

SYNTHÈSE

84,4

2 183,4

2 267,9

(2 278,7)

(10,9)

100 %

(1) Les actifs monétaires sont constitués de créances et prêts ainsi que des soldes bancaires, des placements et équivalents de trésorerie dont la date d’échéance est inférieure à trois mois en date d’acquisition. Les passifs monétaires sont constitués des dettes financières ainsi que des dettes d’exploitation et dettes diverses. (2) Achat / (Vente). (3) Risque de change euro pour les filiales ayant une devise fonctionnelle différente.

DOCUMENT DE RÉFÉRENCE 2018 HERMÈS INTERNATIONAL

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