128-129 / 158
UPM Vuosikertomus 2015
UPM Vuosikertomus 2015
125
126
sisältö
tilinpäätös
lyhyesti
STRATEGia
liiketoiminnot
Sidosryhmät
hallinnointi
tilinpäätös
2014
milj. euroa
Tase-erä
Käypään arvoon
tulosvaikuttei-
sesti kirjattavat
rahoitusvarat
ja -velat
Lainat ja
muut
saamiset
Myytävissä
olevat
rahoitus-
varat
Suojaus-
laskennan
alaiset
johdan-
naiset
Jaksotettuun
hankinta-
menoon
arvostetut
rahoitusvelat
Tase-erien
kirjanpito-
arvot
Käyvät
arvot
Liite
Pitkäaikaiset rahoitusvarat
Myytävissä olevat sijoitukset
–
–
2 510
–
–
2 510
2 510
22
Pitkäaikaiset rahoitusvarat
Lainasaamiset
–
43
–
–
–
43
43
23
Johdannaissopimukset
9
–
–
282
–
291
291
23
334
334
23
Lyhytaikaiset rahoitusvarat
Myyntisaamiset ja muut saamiset
Myyntisaamiset ja muut saamiset
–
1 562
–
–
–
1 562
1 562
26
Siirtosaamiset
–
143
–
–
–
143
143
26
Johdannaissopimukset
53
–
–
98
–
151
151
26
1 856
1 856
Kirjanpitoarvo arvostusryhmittäin
62
1 748
2 510
380
–
4 700
4 700
Pitkäaikaiset rahoitusvelat
Pitkäaikaiset korolliset velat
Pitkäaikaiset korolliset velat
–
–
–
–
2 959
2 959
3 037
31
Johdannaissopimukset
50
–
–
49
–
99
99
31
3 058
3 136
31
Muut velat
Muut velat
–
–
–
–
99
99
99
32
Johdannaissopimukset
12
–
–
39
–
51
51
32
150
150
32
Lyhytaikaiset rahoitusvelat
Lyhytaikaiset korolliset velat
Korolliset velat
–
–
–
–
365
365
365
31
Johdannaissopimukset
41
–
–
–
–
41
41
31
406
406
31
Ostovelat ja muut velat
Ostovelat ja muut velat
–
–
–
–
941
941
941
33
Siirtovelat
–
–
–
–
429
429
429
33
Johdannaissopimukset
30
–
–
149
–
179
179
33
1 549
1 549
Kirjanpitoarvo arvostusryhmittäin
133
–
–
237
4 793
5 163
5 241
Pitkäaikaisten velkojen käyvät arvot on arvioitu seuraavasti:
• Noteerattujen joukkovelkakirjalainojen käyvät arvot perustuvat tilinpäätöspäivän markkinahintoihin. Kiinteä- ja vaihtuvakorkoisten laino-
jen käyvät arvot perustuvat arvioitujen tulevien maksujen markkinakorolla diskontattuun nykyarvoon, joka on käypien arvojen hierarkian
tasolla 2.
• Lyhytaikaisten rahoitusvarojen ja velkojen kirjanpitoarvon katsotaan olevan lähellä käypää arvoa.
35 Rahoitusjohdannaiset
Rahoitusjohdannaisten käyvät nettoarvot
2015
2014
milj. euroa
Positii-
viset
käyvät
arvot
Nega-
tiiviset
käyvät
arvot
Käyvät
netto-
arvot
Positii-
viset
käyvät
arvot
Nega-
tiiviset
käyvät
arvot
Käyvät
netto-
arvot
Koronvaihtosopimukset
Rahavirran suojauslaskenta
– –18 –18 – –23 –23
Käyvän arvon suojauslaskenta
181 – 181 201 – 201
Suojauslaskennan ulkopuolella31 –2 29 31 –2 29
Valuuttatermiinisopimukset
Rahavirran suojauslaskenta
17 –27 –10 49 –77 –28
Nettosijoitusten suojauslaskenta
– –21 –21 – –30 –30
Suojauslaskennan ulkopuolella
14 –14 – 24 –18 6
Valuuttaoptiosopimukset
Suojauslaskennan
ulkopuolella, ostetut
–
–
–
–
–
–
Suojauslaskennan
ulkopuolella, asetetut
–
–
–
–
–
–
Valuutanvaihtosopimukset
Rahavirran suojauslaskenta
– –23 –23 – –26 –26
Käyvän arvon suojauslaskenta
85 – 85 78 – 78
Suojauslaskennan ulkopuolella
16 –46 –30 6 –90 –84
Hyödykejohdannaissopimukset
Rahavirran suojauslaskenta
88 –109 –21 52 –81 –29
Suojauslaskennan ulkopuolella
8 –59 –51 1 –23 –22
Korkotermiinisopimukset
Suojauslaskennan ulkopuolella
–
–
–
–
–
–
Yhteensä
440 –319 121 442 –370 72
Rahoitusjohdannaisia ei ole netotettu konsernitilinpäätöksessä. Kaikkia
rahoitusjohdannaisia koskee ISDA tai vastaava yleinen netotusjärjeste-
ly.
Käyvät nettoarvot vastapuolittain
31.12.2015
milj. euroa
Positiiviset
käyvät arvot
Negatiiviset
käyvät arvot
Käyvät
nettoarvot
Rahoitusjohdannaiset
250
–129
121
Johdannaissopimusten nimellisarvot
31.12.
milj. euroa
2015
2014
Korkotermiinisopimukset
1 906
2 310
Koronvaihtosopimukset
2 131
2 134
Valuuttatermiinisopimukset
2 949
4 465
Valuuttaoptiosopimukset
73
38
Valuutanvaihtosopimukset
669
617
Hyödykejohdannaissopimukset
400
442
Johdannaissopimusten rahoitusvakuudet olivat 7 miljoonaa euroa,
josta 5 miljoonaa euroa liittyy hyödykesopimuksiin ja 2 miljoonaa
euroa korkotermiinisopimuksiin.
36 Tärkeimmät tytäryritykset ja yhteiset
toiminnot 31.12.2015
Tytäryritys, rekisteröintimaa
Konsernin
omistusosuus %
Blandin Paper Company, US
100,00
Forestal Oriental S.A., UY
100,00
Gebrüder Lang GmbH Papierfabrik, DE
100,00
LLC UPM Ukraine, UA
100,00
MD Papier GmbH, DE
100,00
Nordland Papier GmbH, DE
100,00
NorService GmbH, DE
100,00
nortrans Speditionsgesellschaft mbH, DE
100,00
OOO UPM-Kymmene, RU
100,00
OOO UPM-Kymmene Chudovo, RU
100,00
PT UPM Raflatac Indonesia, ID
100,00
Rhein Papier GmbH, DE
100,00
Steyrermühl Sägewerksgesellschaft m.b.H. Nfg KG, AT
100,00
UPM (China) Co., Ltd, CN
100,00
UPM (Vietnam) Ltd, VN
100,00
UPM AS, EE
100,00
UPM Asia Pacific Pte. Ltd, SG
100,00
UPM France S.A.S., FR
100,00
UPM GmbH, DE
100,00
UPM Manufatura e Comércio de Produtos Florestais Ltda, BR
100,00
UPM Raflatac (Changshu) Co., Ltd, CN
100,00
UPM Raflatac (S) Pte Ltd, SG
100,00
UPM Raflatac Canada Holdings Inc., CA
100,00
UPM Raflatac Co., Ltd, TH
100,00
UPM Raflatac Iberica S.A., ES
100,00
UPM Raflatac Inc., US
100,00
UPM Raflatac Mexico S.A. de C.V., MX
100,00
UPM Raflatac NZ Limited, NZ
100,00
UPM Raflatac Oy, FI
100,00
UPM Raflatac Pty Ltd, AU
100,00
UPM Raflatac s.r.l., AR
100,00
UPM Raflatac Sdn. Bhd., MY
100,00
UPM Raflatac South Africa (Pty) Ltd, ZA
100,00
UPM Raflatac Sp.z.o.o., PL
100,00
UPM S.A., UY
91,00
UPM Sales GmbH, DE
100,00
UPM Sales Oy, FI
100,00
UPM Silvesta Oy, FI
100,00
UPM Sähkönsiirto Oy, FI
100,00
UPM-Kymmene (UK) Ltd, GB
100,00
UPM-Kymmene AB, SE
100,00
UPM-Kymmene Austria GmbH, AT
100,00
UPM-Kymmene B.V., NL
100,00
UPM-Kymmene Inc., US
100,00
UPM-Kymmene India Private Limited, IN
100,00
UPM-Kymmene Japan K.K., JP
100,00
UPM-Kymmene Kagit Urunleri Sanayi ve Ticaret Ltd. Sti, TR
99,99
UPM-Kymmene Otepää AS, EE
100,00
UPM-Kymmene Pty Limited, AU
100,00
UPM-Kymmene S.A., ES
100,00
UPM-Kymmene Seven Seas Oy, FI
100,00
UPM-Kymmene S.r.l., IT
100,00
UPM-Kymmene Wood Oy, FI
100,00
Werla Insurance Company Ltd, MT
100,00
Wisapower Oy, FI
100,00
Taulukko sisältää tytäryritykset, joiden liikevaihto on yli 2 miljoonaa
euroa.
Yhteinen toiminto, rekisteröintimaa
Konsernin
omistusosuus %
Oy Alholmens Kraft Ab (Pohjolan Voima Oy, G-sarja), FI
27,88
EEVG Entsorgungs- und Energieverwertungs-
gesellschaft m.b.H., AT
50,00
Järvi-Suomen Voima Oy, FI
50,00
Kainuun Voima Oy, FI
50,00
Kaukaan Voima Oy (Pohjolan Voima Oy, G9-sarja), FI
54,00
Kymin Voima Oy (Pohjolan Voima Oy, G2-sarja), FI
76,00
Madison Paper Industries, US
50,00
Rauman Biovoima Oy (Pohjolan Voima Oy, G4-sarja), FI
71,95