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GROUPE CRÉDIT COOPÉRATIF
DOCUMENT DE RÉFÉRENCE
2016
159
3
RAPPORT DE GESTION
DU CRÉDIT COOPÉRATIF
RAPPORT
DU PRÉSIDENT
LES COMPTES
DU CRÉDIT COOPÉRATIF
INFORMATIONS
COMPLÉMENTAIRES
Comptes consolidés IFRS du Crédit Coopératif au 31 décembre 2016
(en milliers d’euros)
31/12/2015
31/12/2016
Notionnel
Juste valeur
positive
Juste valeur
négative
Notionnel
Juste valeur
positive
Juste valeur
négative
Instruments de taux
1 985 242
63 813
72 702 1 601 516
62 830
65 422
Instruments sur actions
Instruments de change
207 574
1 457
1 241
157 198
2 806
2 499
Autres instruments
3 200
281
281
17 360
1 777
1785
Opérations fermes
2 196 016
65 551
74 224 1 776 074
67 413
69 706
Instruments de taux
240 663
2 043
2 038
247 785
1 086
1 085
Instruments sur actions
Instruments de change
35 728
21 914
Autres instruments
Opérations conditionnelles
276 391
2 043
2 038 269 699
1 086
1 085
Dérivés de crédit
TOTAL DES INSTRUMENTS DÉRIVÉS
DE TRANSACTION
2 472 407
67 594
76 262 2 045 773
68 499
70 791
5.3 Instruments dérivés de couverture
Les dérivés qualifiés de couverture sont ceux qui respectent, dès
l’initiation de la relation de couverture et sur toute sa durée, les
conditions requises par la norme IAS 39 et notamment la documentation
formalisée de l’existence d’une efficacité des relations de couverture
entre les instruments dérivés et les éléments couverts, tant de manière
prospective que de manière rétrospective.
Les couvertures de juste valeur correspondent principalement à des
swaps de taux d’intérêt assurant une protection contre les variations
de juste valeur des instruments à taux fixe imputables à l’évolution des
taux de marché. Ces couvertures transforment des actifs ou passifs à
taux fixe en éléments à taux variable. Les couvertures de juste valeur
comprennent notamment la couverture de prêts, de titres, de dépôts
et de dettes subordonnées à taux fixe.
La couverture de juste valeur est également utilisée pour la gestion
globale du risque de taux.
Les couvertures de flux de trésorerie permettent de figer ou d’encadrer
la variabilité des flux de trésorerie liés à des instruments portant intérêt
à taux variable. La couverture de flux de trésorerie est également utilisée
pour la gestion globale du risque de taux.
(en milliers d’euros)
31/12/2015
31/12/2016
Notionnel
Juste valeur
positive
Juste valeur
négative
Notionnel
Juste valeur
positive
Juste valeur
négative
Instruments de taux
1 104 568
27 905
73 370
1 137 704
26 181
73 206
Instruments sur actions
Instruments de change
32 349
3 668
3
22 586
1 017
Autres instruments
Opérations fermes
1 136 917
31 573
73 373
1 160 290
27 198
73 206
Instruments de taux
Instruments sur actions
Instruments de change
Autres instruments
Opérations conditionnelles
Couverture de juste valeur
1 136 917
31 573
73 373
1 160 290
27 198
73 206
Instruments de taux
261 635
140
2 276
Instruments sur actions
Instruments de change
Autres instruments
Opérations fermes
261 635
140
2 276
Instruments de taux
Instruments sur actions
Instruments de change
Autres instruments
Opérations conditionnelles
Couverture de flux de trésorerie
261 635
140
2 276
Dérivés de crédit
TOTAL DES INSTRUMENTS DERIVÉS
DE COUVERTURE
1 136 917
31 573
73 373
1 421 925
27 338
75 482